如今，儲(chǔ)能事務(wù)正如預(yù)期，迎來(lái)燃爆，方針利好不斷，本錢(qián)商場(chǎng)更是大加追捧。

　　作為深化一線(xiàn)的工業(yè)觀察者，有必要回歸事務(wù)實(shí)際，探討工業(yè)如何落地、如何開(kāi)展，界定現(xiàn)階段事務(wù)要點(diǎn)，而不是只是站在本錢(qián)的角度空談。

　　當(dāng)前，儲(chǔ)能事務(wù)依然處于開(kāi)展初期，職業(yè)內(nèi)關(guān)注的話(huà)題都十分實(shí)際，工業(yè)圈朋友近期也頻頻向我表達(dá)了工業(yè)落地的困惑，哪些儲(chǔ)能事務(wù)相對(duì)成熟?典型玩家是哪些?本文依照事務(wù)成熟度及含金量凹凸別離進(jìn)行介紹，權(quán)當(dāng)拋磚引玉。

　　01 海外大型儲(chǔ)能

　　海外大型儲(chǔ)能，首要包含新動(dòng)力側(cè)尤其是風(fēng)光配套儲(chǔ)能和調(diào)峰調(diào)頻儲(chǔ)能，作為出資性生產(chǎn)資料運(yùn)用，在北美、拉美、歐洲和澳大利亞等商場(chǎng)比較杰出。

　　海外大型儲(chǔ)能的單體規(guī)劃較大，動(dòng)輒100MWh或500MWh，甚至更大，因?yàn)楹Ｍ赓Y金本錢(qián)較低，加之儲(chǔ)能的剛性需求杰出，因此經(jīng)濟(jì)效益較好，事務(wù)形式也逐漸成熟，事務(wù)規(guī)劃和事務(wù)含金量較高。

　　特斯拉在海外大型儲(chǔ)能方面具有必定代表性。特斯拉開(kāi)發(fā)了每單位約3MWh的Megapack儲(chǔ)能解決方案，近年裝機(jī)量增長(zhǎng)迅速，規(guī)劃和品牌杰出，2019年、2020年、2021年上半年儲(chǔ)能裝機(jī)量別離為1651MWh、3022MWh、1719MWh。

　　國(guó)內(nèi)企業(yè)也在積極參與海外儲(chǔ)能商場(chǎng)，包含陽(yáng)光電源、阿特斯和比亞迪等。

　　陽(yáng)光電源依托光伏逆變器的全球途徑資源，海外儲(chǔ)能事務(wù)開(kāi)展較好，2020年儲(chǔ)能事務(wù)全球出貨量已達(dá)800MWh，位居國(guó)內(nèi)前列。

　　阿特斯則依賴(lài)于組件出售及海外電站開(kāi)發(fā)的全球資源，在儲(chǔ)能項(xiàng)目開(kāi)發(fā)方面取得了較好效果。截至2021年一季度，阿特斯在全球范圍內(nèi)在建儲(chǔ)能項(xiàng)目為1201MWh，估計(jì)全年發(fā)貨量810-860MWh，儲(chǔ)能項(xiàng)目?jī)?chǔ)備總量達(dá)17GWh，近期還成功中標(biāo)哥倫比亞45MWh儲(chǔ)能項(xiàng)目。

　　海外大型儲(chǔ)能事務(wù)，需求較強(qiáng)的途徑資源、品牌影響、資金實(shí)力、融資能力、團(tuán)隊(duì)技能、系統(tǒng)集成以及運(yùn)營(yíng)保障能力，因此這類(lèi)事務(wù)的拓寬最好尋求具有上述資源稟賦的大型動(dòng)力企業(yè)尤其是光伏企業(yè)。

　　02 海外家庭儲(chǔ)能

　　歐美日等家庭儲(chǔ)能事務(wù)也比較成熟，往往跟戶(hù)用光伏相互配合，受海外電網(wǎng)及電力結(jié)構(gòu)的影響，需求較大，商場(chǎng)廣闊，但競(jìng)爭(zhēng)也比較激烈，現(xiàn)在首要品牌包含特斯拉(Powerwall)、Sonnen、LG、派能和沃太等。

　　特斯拉Powerwall家庭儲(chǔ)能一直處于求過(guò)于供的狀態(tài)，鋰電池供應(yīng)始終缺乏，今年更受芯片影響。2020年特斯拉共安裝了10萬(wàn)套Powerwall家庭電池組(每套13.5KWh)，上一年出售價(jià)格還先后從6500美元進(jìn)步到7000美元，再進(jìn)步到7500美元。馬斯克近期表示，明年有時(shí)機(jī)完成100萬(wàn)套Powerwall的年化銷(xiāo)量，接近每周2萬(wàn)套的水平。

　　我國(guó)企業(yè)也在積極參與海外家庭儲(chǔ)能事務(wù)，典型企業(yè)比如派能和沃太。派能歸于鋰電池布景的品牌商，而沃太則歸于系統(tǒng)集成布景的品牌商。2020年，派能以自主品牌和貼牌方式出售儲(chǔ)能產(chǎn)品共計(jì)680.23MWh。

　　依據(jù) IHS 的統(tǒng)計(jì)，2020 年全球戶(hù)用儲(chǔ)能裝機(jī)量約為4.5GWh，在保守模型下年增速約為 35%-45%。

　　國(guó)內(nèi)還有很多企業(yè)也在積極參與海外家庭儲(chǔ)能事務(wù)，但魚(yú)龍混雜，往往依托于特定的海外途徑資源，經(jīng)過(guò)OEM方式托付國(guó)內(nèi)鋰電企業(yè)或系統(tǒng)集成商進(jìn)行產(chǎn)品設(shè)計(jì)和制造。

　　現(xiàn)在，我國(guó)已經(jīng)擁有家庭儲(chǔ)能事務(wù)完好的工業(yè)鏈和較低的生產(chǎn)本錢(qián)，產(chǎn)品制造已經(jīng)沒(méi)有太強(qiáng)壁壘。

　　家庭儲(chǔ)能歸于典型的2C事務(wù)，進(jìn)入壁壘看似比較低，但要做好并不簡(jiǎn)單，對(duì)品牌、途徑、安裝及售后服務(wù)等要求較高，需求海外自建途徑或合作網(wǎng)絡(luò)，事務(wù)開(kāi)展的經(jīng)濟(jì)性取決于出售規(guī)劃及商場(chǎng)開(kāi)拓本錢(qián)。

　　03 國(guó)內(nèi)新動(dòng)力側(cè)儲(chǔ)能

　　國(guó)內(nèi)新動(dòng)力側(cè)儲(chǔ)能經(jīng)過(guò)多年試點(diǎn)，逐漸成熟，方針也開(kāi)始發(fā)力，光伏、風(fēng)電、鋰電、儲(chǔ)能等企業(yè)紛繁參與，商業(yè)形式也在不斷完善。

　　2021年7月15日，國(guó)家開(kāi)展變革委、國(guó)家動(dòng)力局正式發(fā)布《關(guān)于加速推進(jìn)新式儲(chǔ)能開(kāi)展的輔導(dǎo)定見(jiàn)》，對(duì)電源側(cè)、電網(wǎng)側(cè)、用戶(hù)側(cè)儲(chǔ)能均提出了詳細(xì)的開(kāi)展目標(biāo)，還將健全“新動(dòng)力+儲(chǔ)能”項(xiàng)目激勵(lì)機(jī)制。到 2025 年，要完成新式儲(chǔ)能從商業(yè)化初期向規(guī)劃化開(kāi)展改變，裝機(jī)規(guī)劃達(dá)要到達(dá)30GW以上(估計(jì)60GWh以上)。

　　國(guó)內(nèi)新動(dòng)力側(cè)儲(chǔ)能短期將以“新動(dòng)力+儲(chǔ)能”為主力，即首要配套光伏或風(fēng)電的“風(fēng)/光-儲(chǔ)一體化”。

　　上一年以來(lái)，各地儲(chǔ)能項(xiàng)目如雨后春筍一般，頻頻發(fā)布，動(dòng)力央企、部分地方國(guó)企以及部分大型民營(yíng)工業(yè)企業(yè)，已經(jīng)紛繁進(jìn)入這個(gè)范疇。

　　比如，2020年10月，內(nèi)蒙古通遼市投標(biāo)建設(shè)“風(fēng)光儲(chǔ)一體化”演示項(xiàng)目，新建1700MW風(fēng)電、300MW光伏，同步配套建設(shè)320MW/960MWh儲(chǔ)能，終究明陽(yáng)智能中標(biāo)。

　　因?yàn)閮?chǔ)能事務(wù)出資金額較大，在招投標(biāo)形式下，資金本錢(qián)與預(yù)期回報(bào)之間的考量，將是影響“新動(dòng)力+儲(chǔ)能”開(kāi)展的一個(gè)重要因素。今年初，湖南就采用了中標(biāo)企業(yè)經(jīng)過(guò)10年租約方式供給儲(chǔ)能服務(wù)的形式。

　　國(guó)內(nèi)新動(dòng)力側(cè)儲(chǔ)能事務(wù)，終究將走向相似大型光伏/風(fēng)電的事務(wù)形式，本質(zhì)上成為新動(dòng)力財(cái)物辦理事務(wù)，資金本錢(qián)是要害，出資方將首要是具有資金實(shí)力的國(guó)企尤其是動(dòng)力央企，而制造、開(kāi)發(fā)、建設(shè)和運(yùn)維仍將以民營(yíng)企業(yè)為主，因此我們需求提前明確自己的人物。

　　04 國(guó)內(nèi)家庭儲(chǔ)能

　　國(guó)內(nèi)家庭儲(chǔ)能因?yàn)槲覈?guó)的電網(wǎng)結(jié)構(gòu)及電力供應(yīng)總體比較穩(wěn)定，且配套的戶(hù)用光伏普及率比較低，家庭儲(chǔ)能還不具備推行的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，因此這個(gè)范疇短期不值得關(guān)注。

　　未來(lái)，隨著戶(hù)用光伏和電動(dòng)汽車(chē)普及率的進(jìn)步，國(guó)內(nèi)家庭儲(chǔ)能可能會(huì)迎來(lái)必定的需求。

　　上一年10月，本公眾號(hào)就指出，現(xiàn)階段儲(chǔ)能事務(wù)真正的價(jià)值點(diǎn)仍是在海外商場(chǎng)，尤其是海外大型儲(chǔ)能商場(chǎng)。在海外尤其歐美的電力結(jié)構(gòu)中，火電占比較低，新動(dòng)力開(kāi)展更快，對(duì)儲(chǔ)能的需求更加迫切，購(gòu)買(mǎi)力更強(qiáng)，經(jīng)濟(jì)價(jià)值也更高。這對(duì)我國(guó)的鋰電企業(yè)或儲(chǔ)能企業(yè)而言是個(gè)時(shí)機(jī)，要害是經(jīng)過(guò)何種商場(chǎng)途徑將國(guó)產(chǎn)鋰電與海外儲(chǔ)能需求相嫁接，進(jìn)而經(jīng)過(guò)全球工業(yè)鏈配置完成價(jià)值最大化。 Mr蔣靜的本錢(qián)圈 　 作者： Mr蔣靜